2007年上半年无机化工产品市场供求分析

    国内原盐市场格局将由供过于求向供需平衡转变

    上半年，国内原盐市场依旧呈现相对低迷的局面，价格下降15元／吨，下降幅度7.1%，主流平均出厂价格210元／吨。价格下降的主要原因是原盐市场供大于求。2006年，随着原盐市场调节作用，一部分原盐生产企业由于经济效益的下降开始转向海洋养殖业发展，沿海地区的经济发展也使原盐生产面积出现减少的趋势。2007年国内原盐生产面积比去年下降了5%，预计下半年市场将逐渐走向供需平衡，价格也将有止跌起稳的趋势。

    一、生产增幅下滑

    上半年，国内原盐生产比较稳定，产量为2826.1万吨，增长13.5%。从生产情况来看，春盐生产结束，华东、华北地区原盐产量呈增长趋势，尤其是6月份的相对高温少雨，为原盐生产带来有利条件。烧碱与纯碱是原盐最主要的下游行业之一，预计2007年，两碱产量将达到3450万吨，所需原盐5200万吨，占总耗盐量的80%；其它用盐600万吨，共计用盐5800万吨。2007年原盐总产量将达到6150万吨，加上进口150万吨，6300万吨原盐基本上可以满足市场需求。

    值得注意的是，上半年国内原盐产量增长幅度已经出现下滑的趋势，与去年同期20.3%增长幅度相比，下降近7今百分点。下降的主要原因是沿海地区原盐滩涂大幅减少所致，上半年原盐生产增幅尽管高于纯碱10.7%的增长幅度，但已经低于烧碱17.3%的增长水平。如果原盐增长水平继续大幅下滑，下半年，市场供需结构将有可能出现变化，供大于求的格局也将有可能发生改变。

    按目前国内原盐产量14%的增长速度，到2010年产量将达到9000万吨。尽管我国原盐发展速度很快，但由于历史原因和沿海地区经济开发区的不断扩大与发展，使我国原盐产区有效盐田面积不断减少。近十几年来，我国原盐产能增长幅度不大，年平均产量的增长水平仅保持在8%左右，大大低于烧碱15%、纯碱13%的增长幅度。这种上下游增长幅度的差距积累，使我国原盐短缺在2003年开始显现出来，尽管这种状况在2006年后有所改变，但目前沿海滩涂工业区域的开发与其他经济用途的改变，使滩涂有效面积快速下降，将很有可能对原盐产量稳定增长产生影响。

    二、进口显著降低

    由于国内原盐产量提高，自2006年起原盐进口显著减少。今年1—5月份，国内累计进口原盐61.4万吨，比去年同期下降30万吨。尽管国内原盐进口在持续下降，但预计今年进口量仍然超过100万吨，达到150万吨。

    三、两碱出口对原盐市场的影响

    2007年，我国两碱出口贸易继续呈现稳定增长势头，这不仅能缓和国内市场压力，更重要的是有利于原盐工业的发展。1—5月份，我国烧碱出口60.2万吨，增长30%，占烧碱总量的8.7%，比去年提高2个百分点；纯碱出口73.5万吨，增长-0.8%，占纯碱总产量的10.6%。下半年，两碱出口退税降至零，短期内将对原盐市场产生一定影响。

    电石量增价扬

    一、电石市场持续升温

    上半年，国内电石市场价格持续上涨，主流平均价格由年初的2650元／吨上涨至3100元／吨，上涨幅度16.9%。上涨的主要原因是国家对电石行业的整顿管理、原材料价格的提高以及聚氯乙烯产能的提升。一季度，西北、华北地区连降暴雪致使物流成本提高，电石市场已经显现出供应紧张的趋势。在成本增加的影响下，价格上涨动能仍在不断积蓄。二季度，国家全面对电石行业进行治理整顿，改变较为混乱的电石行业是今年国家对电石行业重点解决的问题。目前正在得到具体有效的严格执行，并将从根本上改变电石市场不合理的供需结构。

    二、行业治理整顿对电石市场的影响

    能耗高与经济效益差一直是电石行业的突出问题，电石行业耗能占到全国总能耗的10%，但能源转换成产品并没有得到有效的经济增值，同时更为严重的是，环境污染所产生的负面影响已经对当地经济及社会经济发展增长产生抵消作用，而且这种影响将是长期的。对自然环境恢复投入将有可能远远超出目前电石产业所产生的经济效益。上半年，国家对符合环保技术要求装置及具备一定生产规模的电石企业进行认定并发放行业许可证，无疑将对电石行业发展起到积极促进的作用，并有效地改变电石产业结构及市场环境。从结果来看，上半年电石市场价格出现回升，供大于求局面也正在逐渐得到有效改善。电石工业有望走出低谷。

    三、产量对市场影响

    上半年，尽管电石工业继续相对保持较高增长水平，但增长势头逐渐趋缓。从生产情况来看，6月当月，电石产量127.3万吨，增长12.7%，比去年同期54.6%的下降了41.9个百分点。上半年累计产量687.3万吨，同比增长24.1%。预计下半年增长幅度将降至22%左右水平。在国家对电石行业严格的治理整顿管理下，电石装置开工率会大幅下降，1／3企业将停止生产，供大于求市场局面也将会逐渐向供需平衡方面转化。这不仅仅有益于降低能耗，提高环境质量，更重要的是有益于电石行业的整体健康发展。

    四、原材料对市场影响

    电石价格的上涨，成本推动是重要因素之一。上半年，国家提高了电石工业用电价格。以主产区西北地区为例，，具有生产许可证的企业电价由0.32元／Kwh提高至0.36元／Kwh，电价成本提高145元／吨产品，成本增加8%。无生产许可证的电石企业每吨产品成本将提高1000余元，过高的成本将促使企业停产。对于无生产许可证企业，要么投入大量资金进行全面设备技术改造，否则将面临自动退出市场竞争。

    上半年，国家发布关于调整焦煤和盐资源税税率的通知，将焦煤资源税额标准由原来的平均3元／吨升至每吨8元，每吨税率提高5元，是同期煤炭市场价格的10%。此外，国家对年产能3万吨以下的焦(蓝)炭小企业全面限制，以彻底解决浪费能源、环境污染、无序竞争等问题。同时，国家对非法石灰厂进行取缔与查封。受此影响，国内焦炭与石灰市场已经出现价格上涨的局面。上半年，蓝炭每吨上涨100元／吨、白灰每吨上涨200元／吨。由于原料价格仍有上涨的动力，在成本升高的影响下，电石市场价格还将有上涨的趋势。

    五、下游市场需求影响

    作为电石最大的下游行业，今年来聚氯乙烯工业增长迅速。上半年，聚氯乙烯累计产量473.5万吨，增长幅度22.5%。预计全年聚氯乙烯产量将突破1000万吨大关，达到1100万吨。今年将新增200万吨聚氯乙烯产能，需要电石320万吨，这将占电石总产量的23%。这对目前已经供应略显紧张的电石市场，产生一定压力。下游市场需求增加会促进电石价格的上升。

    2007年将是我国电石工业发展较为关键的时期。尽管对电石行业的治理整顿可能对地方经济发展产生一定程度上的影响并付出较大的代价，但从发展的角度来看，应坚决贯彻国家政策，降低能耗，解决环境污染，合理有序地发展电石工业产业，使整个聚氯乙烯工业及电石工业步入健康有序的发展轨道。

    硫酸市场好转

    一、市场情况

    2007年上半年，在经历一年之久的持续低迷后，国内硫酸市场终于出现好转，市场需求量增加，价格出现回升，企业生产装置开工率明显提高，市场呈现逐步升温的良好局面。上半年，国内98%硫酸平均出厂价格达到400元／吨，与年初相比每吨上升100元，涨幅33%。价格上涨的主要原因是下游需求增加，进口硫酸、硫磺价格上升，能源成本及原材料价格提高等。

    化肥作为硫酸重要的下游行业，为我国农业发展中作出了巨大的贡献，今年国家继续加大对农业生产及基础建设资金投入，这也就决定了我国硫酸市场巨大需求潜力及良好的增长形势。我国化肥使用量目前占全世界的首位。2006年我国化肥表观消费量为5671.1万吨，占全球化肥总消费量的30%。2006年我国化肥氮磷钾比例为1：0.38：0.25，目前国际化肥氮磷钾施用比例为1：0.5：0.4，2010年将达到1：0.38：0.3，氮磷钾肥料均衡合理使用，是获得农业最大收益的基本保证。这就决定了我国磷钾化肥还要走较长的发展道路，也为我国硫酸工业发展提供了较大的空间。同时未来农业生产高度集约化生产经营，是农业发展的必然方向，必将对硫酸市场提出更大的需求。

    二、生产情况

    上半年，国内硫酸市场逐渐好转，尤其是二季度，市场需求强劲，硫酸企业生产装置均处于满负荷状态，市场销售良好，产品逐渐呈现供应紧张局面。6月当月，硫酸产量470.1万吨， 增长16.9%；上半年累计产量2578.1万吨，同比增长11.8%，比去年同期提高1.8个百分点。预计2007年硫酸产量将达到5000万吨。生产装置的平均开工率由去年的50%提高至今年上半年的65%，这不仅说明国内市场需求旺盛，也反映国内硫酸工业正朝着好的方向发展。如果国家对硫酸工业的有序发展给予高度重视与加强管理，有效控制进口，国内硫酸工业将有可能逐渐恢复生机与活力。

    三、进出口情况

    由于国内硫酸产量目前尚无法满足市场需求，每年进口硫磺制取硫酸以补充市场所需不足。受国内硫酸市场需求不断增长影响，进口硫磺也呈现快速增长的势头，国外向我国低价进口硫酸，甚至是低含量的硫酸，冲击国内市场，2006年这种现象尤为明显，已经对国内硫酸工业正常发展造成较大影响。近几年，国内硫磺进口增长率始终保持在20%以上的较高水平。2007年上半年，国内硫磺进口增长幅度24.3%，全年硫磺进口将达到1000万吨，按70%折硫酸量为3000万吨，是全球硫磺贸易总量的21%。

    2007年各地又将有一批硫磺制酸装置建成投产，新增硫磺制酸能力将达到300万吨。近年来由于全球对环境保护加强，回收硫磺产量有所增长，产地主要是发达国家与中东地区。目前全球硫磺产量4000万吨／年，年增长幅度在2%，2011年将增至5500万吨。但全球平均硫磺消费增长仅有2%，而我国进口增长幅度在23%，是全球硫磺增长幅度的11倍。巨大的市场吸收与消化能力是国际硫磺大量涌进我国市场的主要原因之一。但进口量过大又是困扰国内硫酸市场的主要原因。如果提高国内硫磺产量和强化尾气吸收制酸管理，提高硫酸生产装置开工率20%，就可以少进口一半的硫酸与硫磺量。

    1—5月累计进口硫酸86.45万吨，同比增长-18%，同期进口硫磺373.84万吨，同比增长14.2%，按70%折合硫酸785万吨，是同期国内硫酸生产总量的37.4%，两项合计占国内硫酸总产量的41.45%。

    值得特别注意的是：目前国内工业硫酸呈现向食品工业发展的趋势。企业为降低成本而采用非食品级工业硫酸，尤其是食品添加剂中或医药生产中原食品级盐酸改用工业级硫酸，不仅破坏硫酸工业的正常发展，更重要的是会对食品安全产生影n向。这应引起有关部门的高度重视。

    纯碱市场发展良好

    上半年，国内纯碱市场继续保持良好的发展势头，市场价格上升100元／吨，上涨幅度6.6%。目前主流平均出厂价格1600元／吨，价格上涨的主要原因是下游市场需求稳定增长，如，化学工业、医药工业、农药工业、建筑行业、玻璃工业、冶金工业、有色金属工业、纺织工业、炼油工业等快速发展，需求量不断提高。尽管纯碱工业发展形式良好，但下半年纯碱出口退税率降至为零，将有可能对纯碱工业及市场产生一定影响。

    一、生产能力与产量情况

    我国是世界最大的纯碱生产国与消费国，2007年产能将达到1870万吨，产量将达到1650万吨，占世界产量的30%。上半年，我国纯碱生产装置开工率继续保持93%的较高水平。生产状况良好，产品库存率较低，产销率保持较高的水平，市场需求仍保持在持续上升阶段。上半年国内纯碱累计产量835.5万吨，同比增长10.7%，与去年同期基本保持相同水平。华东地区与华北地区是我国纯碱生产主要区域。

    二、出口对纯碱市场的影响

    我国与美国是国际市场上最大的纯碱出口国。2006年，我国纯碱出口依存度约为10%，美国纯碱出口依存度约35%。近年来，由于国际原油价格的大幅上涨，美国纯碱生产成本大幅提高，国际市场占有率出现下降，为我国纯碱创造有利时机。上半年，国内纯碱出口继续保持较高的增长水平，1—5月份，出口累计总量为60.3万吨，占国内总产量692.7万吨的8.7%。尽管我国纯碱出口依旧保持较高水平，但国内市场需求量稳步提高，市场自我消化能力增强，已经逐步地减轻对出口的依赖。

    今年下半年，国家将纯碱出口退税率下调至零。这将对纯碱出口产生较大压力。同时，人民币汇率的较快提高，也对纯碱出口产生较大负面影响。但从目前纯碱行业利润承受能力与国内市场消化能力来看，短期内这种影响可能会比较严重，但长期来看，通过节能、降耗、降低成本，提高市场竞争能力，影响并不十分严重。

    三、下游市场影响

    国内经济快速发展为纯碱工业发展提供了有利的环境，化学、医药、农药、建筑、日用玻璃工业、；台金、有色金属、纺织、炼油工业等快速发展，都大大提高了对纯碱的需求，特别是建筑行业的蓬勃发展与基本建设的大力投入，对纯碱工业起到了重要的支撑作用。纯碱工业目前处于发展高峰期，近1—2年内，市场需求变化不会出现较为剧烈的变化。

    目前国内纯碱主流平均出厂价格为：东北地区1600元／吨，华北地区1580元／吨，内蒙古自治区1450元／吨。华东地区1600元／吨。另外，近期华南地区、华中地区、西南地区连降大暴雨，也影响到纯碱正常生产与市场供货。纯碱市场价格仍有继续上升趋势。